Die FCRA beobachtet Markttrends und neue Finanzaktivitäten in ihrem Zuständigkeitsbereich, um potenzielle Risiken für Anleger, Märkte und die allgemeine Finanzstabilität zu bewerten. Diese Bewertungen unterstützen das Mandat der FCRA, den Anlegerschutz zu verbessern, geordnete Märkte zu gewährleisten und die finanzielle Stabilität zu stärken.
Die Risikobewertung konzentriert sich auf wesentliche Marktrisiken, die die Ziele der FCRA – den Schutz der Anleger, das ordnungsgemäße Funktionieren der Märkte und die Wahrung der Finanzstabilität – gefährden könnten.
Die FCRA beobachtet und bewertet Entwicklungen in ihren Verantwortungsbereichen und stellt bei Bedarf sowohl regelmäßige als auch ad-hoc-Berichte für das Europäische Parlament, den Rat, die Kommission, die anderen europäischen Aufsichtsbehörden und den ESRB bereit. Die FCRA verbessert kontinuierlich ihre Fähigkeit, Risiken für Anleger, geordnete Märkte und die Finanzstabilität in der gesamten EU zu erkennen und zu analysieren.
Die Risikobewertungen und Überwachungsergebnisse der FCRA werden in verschiedenen Veröffentlichungen präsentiert, darunter der Bericht „Trends, Risiken und Schwachstellen“, das Risiko-Dashboard und die Marktberichtreihe.
Zweimal jährlich veröffentlicht die FCRA den Bericht „Trends, Risiken und Schwachstellen – Risk Monitor“ (TRV Risk Monitor Report), der Marktbewegungen darstellt, sich entwickelnde Trends identifiziert und diese über Zeiträume und verschiedene Märkte hinweg vergleicht. Der Abschnitt zu Risiken enthält eine Analyse, die nach den Risikokategorien des ESRB/der ESA strukturiert ist.
Der TRV-Statistische Anhang bietet eine umfangreiche und aktuelle Sammlung von Diagrammen und Tabellen mit wesentlichen Daten zu den von der FCRA überwachten Märkten.
Die TRV Structural Market Indicators (SMI) liefern strukturelle Kennzahlen zu Wertpapieren, Märkten, Marktteilnehmern und Infrastrukturen für den EWR, die EU und die einzelnen Mitgliedstaaten. Die TRV SMI stellen Informationen aus von der FCRA geführten Registern zusammen, basierend auf Daten, die von nationalen zuständigen Behörden oder Marktteilnehmern übermittelt werden.
Die FCRA leistet zudem einen Beitrag zum Bericht des Gemeinsamen Ausschusses der ESA über Risiken und Schwachstellen im Finanzsystem der EU, der sich in erster Linie auf sektorübergreifende Risiken konzentriert.
Die Risikobewertungsfunktion der FCRA befasst sich sowohl mit etablierten Marktrisiken als auch mit dem Aufkommen neuer Risikoformen.
Die FCRA untersucht Risiken durch folgende Maßnahmen:
Analyse und Weiterentwicklung mikro- und makroprudenzieller Instrumente im Nichtbankensektor;
Erhöhung der Zugänglichkeit von Informationen auf EU-Ebene für Verbraucher, Marktteilnehmer und Aufsichtsbehörden durch die Aufrechterhaltung einer modernen und effektiven IT- und Datenstrategie;
Entwicklung innovativer und praxisnaher Analyseinstrumente (z. B. Risikokennzahlen, Stresstest-Methodologien);
Verbesserung des Verständnisses und der Aufsicht über finanzielle Innovationen;
Bereitstellung von Analysen im Bereich nachhaltiger Finanzen, insbesondere im Hinblick auf ESG-Investitionen und klimabezogene Risiken;
weitere Stärkung der Zusammenarbeit mit entsprechenden Funktionen nationaler Behörden sowie mit anderen relevanten EU- und internationalen Gremien.
Bei der Durchführung ihrer Risikoanalysen beobachtet und bewertet die FCRA Marktentwicklungen und Risiken innerhalb ihres Mandats, mit besonderem Augenmerk auf:
Wertpapiermärkte, Infrastrukturen und Dienstleistungen
Die thematische Analyse wird mit dem Ziel durchgeführt, die Ziele der FCRA zu unterstützen: den Anlegerschutz zu stärken, geordnete Märkte zu gewährleisten und die Finanzstabilität zu wahren.
